¿Quiénes son los acreedores privados, en guerra contra Argentina?

Ana María Echeverría

Millares de pequeños ahorristas italianos, japoneses, alemanes, pero sobre todo argentinos, muchos de ellos de edad avanzada, tienen en sus manos más de 70.000 millones de dólares de bonos de deuda argentina en mora, lo que los convierte en los mayores acreedores del país.

La deuda argentina en manos privadas estaría repartida principalmente en cinco países del mundo: Italia, Alemania, Japón y Argentina. En Estados Unidos, son los grandes fondos de pensiones y fondos de inversiones buitres ("hedge funds") los que poseen deuda argentina.

Atraídos por tasas de interés de 10%, mayores que las que ofrecían otras inversiones en el mercado, miles de pequeños ahorristas en el mundo entero compraron papeles argentinos antes del default, en diciembre de 2001, y ahora reclaman que se les pague.

Adquirieron los bonos argentinos en 14 monedas distintas -liras, euros, yenes, francos franceses, marcos alemanes, libras inglesas, dólares- que ahora, gracias al euro, se han reducido a siete monedas.

Algunos tenedores estuvieron presentes en la sala del Centro de Convenciones de Dubai, donde el ministro de Economía, Roberto Lavagna, presentó a la comunidad internacional una propuesta para renegociar la gigantesca deuda, de más de 90.000 millones de dólares, en mora desde hace 22 meses.

Algunos no ocultaron su descontento al escucharor una oferta que incluye una fuerte quita en el valor de los bonos, y ningún pago de intereses hasta la conclusión del acuerdo, que será seguramente difícil y largo.

"Invertí en Argentina porque creí en (el presidente Fernando) De la Rúa, creí en los bancos, creí en el FMI. Pero todos nos han fallado", dijo a la agencia de noticias AFP el alemán Werner Czikowski, presente en la sala junto con su mujer, Anna, que dijo sentir "angustia y pánico", antes de escuchar a Lavagna.

"Dependíamos en esos ahorros, y contabamos con esos intereses, en el corto plazo", dijo.

Pero las autoridades argentinas dejaron claro que "la propuesta no incluye ningún pago en efectivo en periodo corto de tiempo".

El alemán Stefan Engelsben, que creó un grupo, IG Argentinien, que representa a varios miles de tenedores de bonos alemanes, dejó la sala, tan sólo escuchar la propuesta.

"La oferta no es realista y no debe de ser discutida", declaró, al tiempo que reconoció "los esfuerzos del gobierno argentino para abrir un diálogo constructivo".

Nicola Stock, un banquero italiano que viajó a Dubai para escuchar la oferta de boca de Lavagna, calcula que hay más de 450.000 pequeños ahorristas italianos, que tienen en sus manos títulos por valor de 11.500 millones de dólares.

Stock, de 65 años, representa una Asociación para la tutela de los inversores italianos, que dice congrega más del 90% del total de los ahorristas italianos.

En seminarios y conferencias en Dubai se han hecho también representantes de un grupo de tenedores italianos y alemanes que se han unido en un grupo, IGOR (Internacional Group of Rome for Argentina Bondholders), que rechaza cualquier quita, reclamando que Argentina les pague la totalidad del valor nominal de los bonos.

Las autoridades argentinas reconocieron esta tarde en Dubai que "la negociación será sumamente compleja", justamente por ese componente internacional de los tenedores de papel argentino.

"Nunca hubo una negociación así, con tantos minoristas", dijo en una rueda de prensa el secretario de Finanzas, Guillermo Nielsen, resaltando que el país "debe resolver la negociación lo más pronto posible".

Pero Nielsen señaló que contrariamente a lo que se suele decir, "el impacto del default es más fuerte al interior de la Argentina".

Y también -dijo- entre los millares de residentes argentinos en el extranjero que invirtieron en deuda soberana. Esta propuesta no significa que "Argentina se está descargando en el mundo", concluyó. (AFP)